呂晨風（陳澍承飾）與柳生次郎（陳天文飾）一場決戰，柳生次郎落敗自盡。呂晨風受託將其女柳生千惠送回扶桑。呂晨風愛人苗仙如（王薇飾）爲司馬青雲（金舉拱飾）所誑，以爲晨風已死，無奈以有孕之身嫁與司馬青雲。呂晨風知悉後，爲自己立下墓碑，從此退隱江湖。
　　苗仙如爲呂晨風產下一子，司馬青雲有意加害，被誤闖仙雲山莊的明月道人（王昌黎飾）知悉，救走嬰兒。而後，仙如又產下次子司馬玉。明月因被冤枉盜取本門祕籍而被罰面壁，嬰兒機緣巧合下爲猿猴抱走撫養。十年後，新掌門即位特赦明月，明月得以找回毛孩，爲其取名英武，教之識字做人。司馬青雲以紫羅剎身份進犯靈華宮，明月以十年中悟得的兩儀心法將其擊敗，卻因私學武功再次被罰，爲了英武，明月不得已離開靈華宮，流落江湖，與英武相依爲命。
　　英武（周初明飾）長大成人，結識神醫之女紅袖（鄭惠玉飾），爲拜神醫爲師習得武功，不通人情的英武與紅袖定下婚約，後卻對水晶堡堡主之女玲瓏公主（梁雅玉飾）一見鍾情，而玲瓏則愛上司馬玉（李天賜飾）。司馬玉被紫羅剎暗中收入門下，並受師命爲禍武林，被呂晨風懲戒，後愛上一心癡戀呂晨風的柳生千惠（葉素梅飾），因而更對呂晨風恨之入骨，父子相殘。朝堂上，韋丞相（梁寶柱飾）與華公公（藍欽喜飾）勾結，一心顛覆社稷，命滕中信（嚴丙亮飾）成立神龍教爲害武林，後司馬青雲與司馬玉亦加入教中。
　　幾經波折，英武終得知自己身世，惜母親苗仙如與父親呂晨風卻相繼離世，弟弟司馬玉深陷邪道不能自拔。爲報大仇，英武苦心學武，師祖清海道人卻迫他娶自己女兒爲妻。究竟英武能否學成武藝，剷除奸佞，他與紅袖的情路幾經波折，又能否開花結果？